发布时间：2022-03-24 12:39:23 来源：火狐官方站点

　　广州市香雪制药股份有限公司拟转让基金份额所触及的广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）合伙人悉数权益价值

　　一、本财物评价陈述依据财政部发布的财物评价根本准则和我国财物评价协会发布的财物评价执业准则和职业道德准则编制。

　　二、托付人或许其他财物评价陈述运用人应当依照法令、行政法规规则及本财物评价陈述载明的运用规划运用财物评价陈述，托付人或许其他财物评价陈述运用人违背前述规则运用财物评价陈述的，本财物评价组织及财物评价师不承当职责。

　　本财物评价陈述仅供托付人、财物评价托付合同中约好的其他财物评价陈述运用人和法令、行政法规规则的财物评价陈述运用人运用；除此之外，其他任何组织和个人不能成为财物评价陈述的运用人。

　　本财物评价组织及财物评价师提示财物评价陈述运用人应当正确了解评价定论，评价定论不等同于评价目标可完结价格，评价定论不该当被以为是对评价目标可完结价格的确保。

　　三、本财物评价组织及财物评价师恪守法令、行政法规和财物评价准则，坚持独立、客观和公平的准则，并对所出具的财物评价陈述依法承当职责。

　　四、评价目标触及的财物、负债清单由托付人、被评价单位申报并经其选用签名、盖章或法令答应的其他办法承认；托付人和其他相关当事人依法对其供给材料的真实性、完整性、合法性担任。

　　五、本财物评价组织及财物评价师与财物评价陈述中的评价目标没有现存或许预期的利益联系；与相关当事人没有现存或许预期的利益联系，对相关当事人不存在成见。

　　六、财物评价师现已对财物评价陈述中的评价目标及其所触及财物进行现场查询；现已对评价目标及其所触及财物的法令权属状况给予必要的重视，对评价目标及其所触及财物的法令权属材料进行了查验，对现已发现的问题进行了照实宣布，而且已提请托付人及其他相关当事人完善产权以满意出具财物评价陈述的要求。

　　七、本财物评价组织出具的财物评价陈述中的剖析、判别和效果受财物评价陈述中假定和约束条件的约束，财物评价陈述运用人应当充沛考虑财物评价陈述中载明的假定、约束条件、特别事项阐明及其对评价定论的影响。

　　广州市香雪制药股份有限公司拟转让基金份额所触及的广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）合伙人悉数权益价值

　　贵州黔元房地产财物评价事务一切限公司承受广州市香雪制药股份有限公司的托付，对广州市香雪制药股份有限公司拟转让基金份额所触及的广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）合伙人悉数权益价值进行评价，为该经济行为供给价值参阅依据。

　　依据评价意图，本次评价目标为广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）于评价基准日的合伙人悉数权益价值。评价规划为广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）于评价基准日财物负债表中反映的悉数财物和负债。具体规划以广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）申报为准。

　　本次评价以继续运用和揭露商场为条件，结合评价目标的实践状况，概括考虑各种影响要素，选用财物根底法对广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）合伙人悉数权益价值进行评价，并最终承认评价定论。

　　广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）在评价基准日2021年12月31日总财物账面值为56,918.58万元，总负债账面值为0.00万元，净财物账面值为56,918.58万元；总财物评价值为64,343.18万元，增值额为7,424.60万元，增值率为13.04%；总负债评价值为0.00万元，评价无增减值；净财物评价值为64,343.18万元，增值额为7,424.60万元，增值率为13.04%。

　　即在评价基准日2021年12月31日继续运营条件下，广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）评价后的合伙人悉数权益评价值为64,343.18万元（大写：陆亿肆仟叁佰肆拾叁万壹仟捌佰元整）。

　　本陈述定论自评价基准日起一年内有用，即有用期至2022年12月30日，超越一年需从头进行评价。

　　以上内容摘自财物评价陈述正文，欲了解本评价事务的具体状况和正确了解评价定论，应当阅览财物评价陈述正文。

　　广州市香雪制药股份有限公司拟转让基金份额所触及的广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）合伙人悉数权益价值

　　贵州黔元房地产财物评价事务一切限公司承受贵公司的托付，依照法令、行政法规和财物评价准则的规则，坚持独立、客观、公平的准则，依照必要的评价程序，选用财物根底法评价办法对广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）合伙人悉数权益在2021年12月31日的商场价值进行了评价。

　　本项目托付人为广州市香雪制药股份有限公司，被评价单位为广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）。评价陈述运用者包含托付人、被评价单位、财物评价托付合同中约好的其他财物评价陈述运用人和国家法令、法规规则的财物评价陈述运用人。除上述之外，任何得到陈述的第三方都不该被视为财物评价陈述运用人，财物评价组织和财物评价师也不对该等第三方因误用财物评价陈述而发生的丢失承当任何职责。

　　9.运营规划：中药材栽培、收买、出售；出产气雾剂，片剂，硬胶囊剂（含头孢菌素类），颗粒剂，口服液，合剂，口服溶液剂，中药饮片，中药前处理及提取车间（口服制剂）（按有用许可证运营）；运营本企业自产产品及相关技能的出口事务，运营本企业出产、科研所需的原辅材料、机械设备、

　　仪器仪表、零配件及相关技能的进出口事务，运营本企业的进料加工和“三来一补”事务（具体按资历证书运营）；商场策划，企业办理咨询。(依法须经同意的项目，经相关部分同意后方可展开运营活动)

　　1.称号：广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）（以下简称：“花城创投合伙”或称“被评价单位”）

　　4.首要运营场所：广州市黄埔区中新广州常识城九佛建设路 333号自编841室(场所自主申报)

　　8.运营规划：本钱商场服务（具体运营项目请登录广州市商事主体信息公示途径查询，网址：。依法须经同意的项目，经相关部分同意后方可展开运营活动。）

　　花城创投合伙于2018年5月15日在广州市商场监督办理局挂号注册，共同社会代码为91440101MA5AUTE236，合伙人共12人，其间一般合伙人1人，有限合伙人11人。基金建立日期为2019年3月，我国证券出资基金业协会私募出资基金存案编码为SEY137。基金办理人是广州花城创业出资办理有限公司，花城创投合伙认缴合伙人本钱为57010万元人民币，已于2021年11月悉数完结实缴。

　　到评价基准日2021年12月31日，广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）的股权结构如下表：

　　2019年度财政报表数据现已立信管帐师事务所（特别一般合伙）审计，并出具了信会师报字[2020]第ZC30002号规范无保留定见的审计陈述；

　　2020年度财政报表数据现已立信管帐师事务所（特别一般合伙）审计，并出具了信会师报字[2021]第ZC50007号规范无保留定见的审计陈述；

　　评价基准日2021年12月31日财政报表数据现已立信管帐师事务所（特别一般合伙）审计，并出具了信会师报字[2022]第ZC50004号规范无保留定见的审计陈述。

　　广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）以继续运营为根底，依据实践发生的买卖和事项，依照《企业管帐准则》《企业管帐准则－运用攻略》以及其它相关规则进行经济事务的管帐处理和管帐报表编制。

　　本财物评价陈述仅供托付人、被评价单位及和国家法令、法规规则的财物评价陈述运用人运用，不得被其他任何第三方运用或依靠。

　　广州市香雪制药股份有限公司拟转让基金份额，特托付贵州黔元房地产财物评价事务一切限公司对所触及的广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）合伙人悉数权益在2021年12月31日所体现的商场价值进行评价，并宣布专业定见，为本次经济行为供给价值参阅依据。

　　本次经济行为文件为托付人广州市香雪制药股份有限公司于2022年2月22日下发的《总经理办公会会议纪要》。

　　依据评价意图，本次评价目标为广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）于评价基准日的合伙人悉数权益价值。

　　依据评价意图及上述评价目标，本次评价规划为广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）于评价基准日的悉数财物及负债。

　　评价基准日经审计后的账面财物总额为56,918.58万元、负债总额为0.00万元、净财物为 56,918.58万元。花城创投合伙归入评价规划的财物类型、账面构成如下：

　　评价基准日财政报体现已立信管帐师事务所（特别一般合伙）审计，并出具了信会师报字[2022]第ZC50004号审计陈述。

　　归入评价规划内货币资金均为银行存款，合计4个银行账户，评价基准日银行存款账面余额为10,520.12万元。

　　评价基准日花城创投合伙归入评价规划的其他非活动金融财物合计12项，为被评价单位2019年至2021年对外出资的股权出资基金、创业出资基金及股权出资。具体状况如下表所示：

　　本次财物评价陈述中基准日各项财物及负债账面值现已立信管帐师事务所（特别一般合伙）审计，并出具了信会师报字[2022]第ZC50004号规范无保留定见审计陈述。

　　商场价值是指自愿买方和自愿卖方在各自理性行事且未受任何逼迫的状况下，评价目标在评价基准日进行正常公平买卖的价值估量数额。

　　挑选商场价值类型是因为本次评价的评价意图、评价目标等财物评价根本要素满意商场价值界说的要求。

　　选定该基准日首要考虑该日期与评价意图估计完结的时刻附近，以确保评价效果有用服务于评价意图，尽量削减和防止评价基准日后的调整事项对评价效果构成较大影响。

　　1.《中华人民共和国财物评价法》（2016 年 7 月 2 日第十二届全国人民代表大会常务委员会第二十一次会议经过）；

　　2.《中华人民共和国公司法》（2018 年 10 月 26 日第十三届全国人民代表大会常务委员会第六次会议经过批改）；

　　3.《中华人民共和国民法典》（2020年 5月28日第十三届全国人民代表大会第三次会议经过）；

　　4.《中华人民共和国证券法》（2014 年 8 月 31 日第十二届全国人民代表大会常务委员会第十次会议修订）；

　　5. 《中华人民共和国证券出资基金法》（2015年4月24日第十二届全国人民代表大会常务委员会第十四次会议修订）；

　　7.《中华人民共和国企业所得税法》（2018 年12月29日第十三届全国人民代表大会常务委员会第七次会议修订）；

　　8.《中华人民共和国企业所得税法施行法令》 （2007年11月28日国务院第197 次常务会议经过）；

　　9.《企业管帐准则——根本准则》(财政部令第33号)、《财政部关于批改的决议》（财政部令第76号）；

　　14. 《关于深化增值税变革有关方针的公告》（财政部 税务总局 海关总署公告2019年第39号）；

　　企业价值评价需依据评价意图、评价目标、价值类型、材料搜集状况等相关条件，剖析财物评价根本办法的适用性，恰当挑选一种或多种财物评价根本办法。

　　企业价值评价中的收益法，是指将预期收益本钱化或许折现，承认评价目标价值的评价办法。依据咱们对被评价单位前史年度运营数据剖析，前史年度公司除搁置资金存款利息外，无其他收入。企业基金出资项意图首要收入来历是项目退出收益，到评价基准日出资项目均在出资期，出资项目退出有三种办法：股权转让退出，被出资企业上市出售股票退出、清算退出（出资失利），因而退出时刻未能承认。因出资项目收益需待项目退出时才干完结，受商场运营和国家方针影响，未来退出收益也不易承认。经与被评价单位办理层进行交流，以为该企业在未来时期里其收益存在较大的不承认性，无法对未来收益与开销做出合理的猜测，故本次评价不适用收益法。

　　企业价值评价中的商场法，是指将评价目标与可比上市公司或许可比买卖事例进行比较，承认评价目标价值的评价办法。选用商场法的条件条件是存在一个活泼的揭露商场，且商场数据比较充沛，在揭露商场上有可比的买卖事例。因为我国非上市公司的产权买卖商场发育不尽彻底，相似买卖的可比事例来历较少；上市公司中该类公司在运营方向、财物规划、运营规划等多个要素方面与被评价单位能够匹配共同的个别较少，选用一般事例进行批改时批改起伏过大，使参阅事例对本项意图价值导向失真，不能满意商场法评价条件，因而，商场法不适用于本次评价。

　　企业价值评价中的财物根底法，是指以被评价企业评价基准日的财物负债表为根底，合理评价企业表内及表外各项财物、负债价值，承认评价目标价值的评价办法。因为被评价企业有齐备的财政材料和财物办理材料能够运用，财物的再获得本钱的有关数据和信息来历较广，财物重置本钱与财物的现行市价及收益现值存在着内在联系和代替，因而本次评价可选用财物根底法。

　　货币资金均为银行存款。关于银行存款评价人员获得了每户银行存款的函证，并获得了每户银行存款的银行对账单，对其逐行逐户核对，银行存款以核实无误后的价值承认评价值。

　　对其他非活动金融财物的评价，评价人员核对了原始记账凭据，依据其他非活动金融财物的类型、金额等特征搜集基金出资协议等评价相关材料，查看其他非活动金融财物的原始价值、公允价值等根本信息，查询了解其他非活动金融财物账面原值构成、贬价预备计提办法等相关管帐方针与规则。

　　其他非活动金融财物，评价人员依据被评价单位供给的相关材料，经过逐项核实，在账表共同的根底上，采纳适用的评价办法，承认其在评价基准日的公允价值。

　　（1）关于其他非活动金融财物中广东花城二号股权出资合伙企业（有限合伙）、广州万博佳诚创业出资合伙企业（有限合伙）、历正科技（广州）有限公司、广州佳诚五号创业出资合伙企业（有限合伙）、广州花城生长创业出资合伙企业（有限合伙）、广州佳诚十号创业出资合伙企业（有限合伙），共6家股权（创业）出资基金，为被评价单位自2019年至2021年间签定的合伙协议/出资协议。经核实，上述对外出资项目自签定出资协议以来到评价基准日均尚未分回出资收益，亦未发生项目资金退回，本次依据其与花城创投合伙签定合伙协议中利润分配及亏本分管的相关履行条款进行评价。按被出资单位评价基准日财物负债表所列示的净财物乘以企业所持股份额承认评价值。其他非活动金融财物评价值=被出资单位基准日净财物×实践出资份额

　　（2）关于广东通力定造股份有限公司，因对被出资单位不具有控制权的原因，未能对被出资单位进行现场核实和评价，但经向企业了解，被出资企业近期进行过商场融资行为，本次评价按被出资企业最近融资价格承认评价值。

　　（3）关于广州创显科教有限公司、广东粤海永顺泰麦芽有限公司，因对被出资单位不具有控制权的原因，未能对被出资单位进行现场核实和评价，一起考虑被出资单位为拟上市公司，可获得揭露商场可比上市公司或可比买卖事例，故本次选用商场法-商场乘数（上市公司比较法）承认其评价值。即获取并剖析可比上市公司的运营和财政数据，核算恰当的价值比率，在与标的公司比较剖析的根底上，承认评价目标的价值的具体办法。核算公式如下：

　　其他非活动金融财物评价值=可比上市公司市盈率×被出资单位基准日净利润×（1-非活动性折扣率）×实践出资份额

　　（4）关于WeRide.Inc、广东广开芯泉集成电路创业出资合伙企业（有限合伙）、广州因明生物医药科技有限公司出资项目，被评价单位不能供给评价所需的材料，评价人员经过各种揭露途径亦无法获取估值所需材料，因项目出资日期距评价基准日较近，故本次评价按核实后账面价值列示。

　　贵州黔元房地产财物评价事务一切限公司（以下简称“我公司”）财物评价专业人员对评价目标所触及的财物施行了评价。首要评价程序施行进程和状况如下：

　　我公司与托付人就评价意图、评价目标和评价规划、评价基准日等评价事务根本事项，以及各方的权力、职责等达成协议，并与托付人洽谈拟定了相应的评价作业计划。

　　针对本项目实践特色和财物散布的状况，我公司拟定了具体的财物评价现场作业计划，并依据项目需求组成财物根底法评价组。

　　为便于被评价单位的财政与财物办理人员了解并做好财物评价材料的填写作业，确保评价申报材料的质量，我公司对花城创投合伙相关合作人员进行了财物评价申报作业训练，并指使专人对财物评价材料填写中遇到的问题进行回答，辅导被评价单位相关人员对财物进行开始自查及预备评价材料。

　　评价人员对评价目标所触及财物进行了必要的清查核实，对被评价单位的运营办理状况等进行了必要的尽职查询。

　　与企业相关的财政与财物办理人员进行交流，帮忙企业依照评价组织供给的“财物根底法评价申报表”及其填写要求、材料清单，进行详尽精确的填写，一起搜集被评价财物的权属证明文件及反映公司财政状况及运营状况的文件材料。

　　评价人员经过翻阅有关材料，了解触及评价规划内具体目标的具体状况后，细心核对财物根底法评价申报表，开始查看有无填项不全、错填、项目不明确及钩稽联系不合理等状况，一起反馈给企业进行弥补批改完善。

　　评价人员依据被评价单位供给的财物清单，对首要财物的权属材料进行核对验证，对核实中发现的法令权属不清、存在瑕疵，权属联系杂乱、权属材料不齐备的评价目标，财物评价师予以特别重视，要求托付人和其他相关当事人供给许诺函或许阐明函予以充沛阐明。

　　评价人员为了充沛了解被评价单位的运营办理状况及其面对的危险，进行了必要的尽职查询。尽职查询的首要内容如下：

　　评价人员依据评价项意图具体状况进行了评价材料搜集，包含直接从商场等途径独立获取的材料，从被评价单位等其他相关当事人获取的材料，以及从政府部分、各类专业组织和其他相关部分获取的材料，并对搜集的评价材料进行了必要剖析、概括和收拾，构成鉴定预算的依据。

　　评价人员针对各类财物的具体状况，依据选用的评价办法，选取相应的公式和参数进行剖析、核算和判别，构成了开始评价定论。项目担任人对各类财物评价开始定论进行汇总，编撰并构成评价陈述草稿。

　　在上述作业根底上，起草财物评价陈述，与托付人就评价效果交换定见，在全面考虑有关定见后，按评价组织内部财物评价陈述三审制度和程序对陈述进行批改、校对，最终出具正式财物评价陈述。

　　(一)假定一切评价标的现已处在买卖进程中，评价专业人员依据被评价财物的买卖条件等模仿商场进行评价；

　　(二)假定在商场上买卖的财物，或拟在商场上买卖的财物，财物买卖两边互相位置相等，互相都有获取满足商场信息的时机和时刻，买卖行为都是自愿的、沉着的，都能对财物的功用、用处及其买卖价格等作出沉着的判别；

　　(三)假定国家现行的有关法令法规及方针、国家微观经济形势无严重改动，本次买卖各方所在区域的政治、经济和社会环境无严重改动；

　　(五)假定和被评价单位相关的利率、汇率、赋税基准及税率、方针性征收费用等评价基准日后不发生严重改动；

　　(八)假定评价基准日后被评价单位选用的管帐方针和编写本财物评价陈述时所选用的管帐方针在重要方面保持共同。

　　特别提请陈述运用人留意，财物评价陈述中的剖析、判别和定论受财物评价陈述中假定和约束条件的约束，当上述条件发生改动时，评价定论一般会失效，财物评价组织及财物评价师将不承当因为假定条件改动而推导出不同评价定论的职责。

　　本次财物评价，贵州黔元房地产财物评价事务一切限公司依照国家有关法令、法规和评价准则的规则，遵从独立、客观、公平的评价准则，履行了财物评价必要的和法定的评价程序，选用财物根底法对广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）在2021年12月31日财物负债表中反映的悉数财物和负债的商场价值进行了评价，得出评价定论如下：

　　在评价基准日2021年12月31日，广州花城创业出资合伙企业（有限合伙）申报的账面总财物56,918.58万元、总负债0.00万元、净财物56,918.58万元；总财物评价值为64,343.18万元，增值额为7,424.60万元，增值率为13.04%；总负债评价值为 0.00万元，评价无增减值；净财物评价值为 64,343.18万元，增值额为7,424.60万元，增值率为13.04%。评价效果详见下表：

　　(一)依据《财物评价法》和《财物评价目标法令权属辅导定见》，托付人和相关当事人托付财物评价事务，应当对其供给的权属证明、财政管帐信息和其他材料的真实性、完整性和合法性担任。履行财物评价事务的意图是对财物评价目标价值进行预算并宣布专业定见，对财物评价目标法令权属承认或许宣布定见超出财物评价专业人员的执业规划。财物评价专业人员不对财物评价目标的法令权属供给确保。

　　(二)本次评价运用了立信管帐师事务所（特别一般合伙）出具的信会师报字[2022]第ZC50004号规范无保留定见的审计陈述。依据《财物评价执业准则—企业价值》第12条规则：财物评价专业人员依据所选用的评价办法对财政报表的运用要求对其进行了剖析和判别，但对相关财政报表是否公允反映评价基准日的财政状况和当期运营效果、现金流量宣布专业定见并非财物评价专业人员的职责。

　　(三)关于引证审计陈述外的其他组织出具的陈述定论的状况特别阐明以及该事项或许对评价定论的影响。

　　(四)关于评价材料不完整（包含托付人未供给的其他要害材料状况）的景象特别阐明以及该事项或许对评价定论的影响。

　　关于其他非活动金融财物中WeRide.Inc、广东广开芯泉集成电路创业出资合伙企业（有限合伙）、广州因明生物医药科技有限公司出资项目，被评价单位不能供给评价所需的材料，评价人员经过揭露途径亦无法获取估值所需材料，因项目出资日期距评价基准日较近，故本次评价按核实后账面价值列示。

　　(六)关于典当/担保/租借/或有负债（或有财物）等事项的性质、金额及与评价目标的联系特别阐明以及该事项或许对评价定论的影响。

　　1．本次评价规划及选用的由被评价单位供给的数据、报表及有关材料，托付人及其他相关当事人对其供给材料的真实性、完整性、合法性担任。财物评价陈述中触及的有关权属证明文件及相关材料由被评价单位供给，托付人及被评价单位对其真实性、合法性、完整性承当法令职责。

　　（2）当财物价格规范发生改动、且对财物评价效果发生显着影响时，托付人应及时延聘有资历的财物评价组织从头承认评价价值；

　　（3）对评价基准日后，财物数量、价格规范的改动，托付人在财物实践作价时应给予充沛考虑，进行相应调整。

　　3. 本次评价定论没有考虑因为具有控制权或许缺少控制权或许发生的溢价或许折价，也没有考虑活动性对评价目标价值的影响。

　　（一）本陈述定论仅限本财物评价陈述载明的评价意图和用处下有用。一起，本次评价定论是反映评价目标在本次评价意图下，依据揭露商场的准则承认的现行公允市价，没有考虑将来或许承当的典当、担保事宜，以及特别的买卖方或许追加支付的价格等对财物价格的影响，也未考虑国家微观经济方针发生改动以及遇有自然力和其它不可抗力对财物价格的影响。当前述条件以及评价中遵从的继续运营准则等其它状况发生改动时，评价定论一般会失效。评价组织及其评价专业人员不承当因为这些条件的改动而导致评价效果失效的相关法令职责。

　　（二）本陈述定论建立的条件条件是本次经济行为契合国家法令、法规的有关规则。本财物评价陈述经财物评价师签字、评价组织盖章后方可正式运用。

　　（三）托付人或许其他财物评价陈述运用人未依照法令、行政法规规则和财物评价陈述载明的运用规划运用财物评价陈述的，财物评价组织及其财物评价师不承当职责。

　　（四）除托付人、财物评价托付合同中约好的其他财物评价陈述运用人和法令、行政法规规则的财物评价陈述运用人之外，其他任何组织和个人不能成为财物评价陈述的运用人。

　　（五）财物评价陈述运用人应当正确了解评价定论。评价定论不等同于评价目标可完结价格，评价定论不该当被以为是对评价目标可完结价格的确保。

　　（六）本财物评价陈述定论运用有用期为一年，自评价基准日2021年12月31日起核算，至2022年12月30日止。超越一年，需从头进行财物评价。